Hva er eiendomsplanlegging?

Dette er et annet gjesteinnlegg fra JoeTaxpayer. Dette er en todelt serie som diskuterer eiendomsplanlegging.

Jeg kommer til å dø. Nei, jeg har ikke en terminal sykdom, jeg skal dø fordi jeg er menneskelig, og døende er en del av livet. Jeg vil ikke dø noe før for det faktum at jeg har en vilje, faktisk med en vilje jeg sover bedre om natten, og vet at mine saker er i orden.

Først, la oss ta et skritt tilbake, kanskje du sier "Jeg trenger ikke en vilje, jeg eier ikke et hus, jeg har ikke mye av en eiendom." Hvis du har noen eiendeler i det hele tatt, og du ' Jeg liker å rette hvem som får ting på ditt forbi, du trenger en vilje. Som du legger til i livet, er en ektefelle, et barn, et hus, en vilje obligatorisk. Det er dokumentet som oftest brukes til å utøve dine ønsker etter at du har bestått. Det er der ditt ønske om barnevaktskap er stavet ut (Merk, teknisk vil retten godkjenne det endelige vaktskapet, men det er viktig at din nominasjon for denne viktige avgjørelsen vises i din vilje.) Hvis du ikke har en vilje på plass , når du dør, heter den "testamente. "En domstol vil utpeke en administrator og arvenes orden vil følge statens regler. Måten du vil at eiendommen er delt opp, kan ikke matche statens regler. Det er også ganger når du foretrekker at en begunstiget ikke mottar en engangsarv arv dagen de blir 18 da de sannsynligvis ikke er klar for den slags fallfall.

Hvor er det en vilje ....

En vilje kan bestå av en eller en av boets planlegging, men det kan ikke dekke alt. Enkelte kontoer har egne mottakeravsetninger; dette er referert til "utpekt mottaker. "Blant disse regnskapene er IRA, 401 (k), pensjonsplaner og livrenter. Prosessen for hver er like; Når du setter opp kontoen fyller du ut en mottakerformular der du lister mottakerne av kontoen. Disse skjemaene tillater deg å liste primære og sekundære støttemottakere samt inkludere flere personer for hvert nivå. f.eks du kan oppgi din ektefelle som 100% primær mottaker, og hver av to barn som 50% delt som sekundær. Jeg vil understreke at disse begunstigede har forrang i forhold til hva som er oppgitt i din vilje.

Husk å gjennomgå alle dine mottakere på kontoene dine minst en gang i året, da det er noen store feil det vil hjelpe deg med å unngå. Kanskje da du startet jobben, var du fortsatt gift med din første kone. På den tiden hadde pensjonen og / eller 401 (k) liten eller ingen verdi og var derfor ikke en del av en oppgjør. Nå, år senere, må du sørge for at din nåværende kone er oppført som mottaker. Den samme tanken gjelder for alle barn du har hatt siden du åpnet disse kontoene, eller for å fjerne eventuelle listede begunstigede som har gått videre. For disse kontoene er en mottaker lov til å ta uttak over egen forventet levetid. Dette alternativet går tapt hvis de ikke er utpekt mottaker på kontoen.

Redaktørens notat: Jeg kan ikke stresse dette nok. Jeg har kommet over flere tilfeller der mottakerne på forsikringspolicyer og / eller pensjonsplaner (IRAs, 401k er osv.) Ikke har blitt gjennomgått før en tidlig passering. En enkel sjekk ville ha forhindret eventuelle uhell.

En vilje må ha en tilordnet eksekutor, noen som du stoler på å ha kunnskap og ferdigheter til å utføre sine plikter, som inkluderer:

• Administrer eiendommen
• Betal eventuelle gjenværende gjeld
• Betal eventuelle skatter
• Samle eventuelle gjeld til eiendommen
• Utbetale eiendeler i henhold til villkoren.

Hva er Probate?

Det neste emnet jeg vil diskutere er Probate. Probate er prosessen som din eksekutor vil bevise gyldigheten av din vilje, presenterer retten med et sammendrag av dine eiendeler, gjeld og mottakerne for det som gjenstår. Probate kan ta alt fra noen få måneder til et år, og innebærer tid og kostnader når advokater er påkrevd. Det er på dette tidspunktet at eiendelene på eiendommen blir et spørsmål om offentlig rekord. Vi snakker litt om hvordan du kan unngå noen eller alle probate-prosessene.

Et annet dokument for å diskutere med advokaten som forbereder din vilje er en "levende vilje". Her spiser du dine ønsker om livet som forlenger medisinsk behandling. For å være stumt, er det hvordan du legger meldingen til dine kjære, uansett om du vil ha pluggen trukket eller hvis du vil ha all tilgjengelig medisinsk behandling som tilbys til deg. Dette er en veldig personlig sak, men en som du ikke bør overse. Dette dokumentet er også referert til som helsevesenet.

Pass på å sjekke ut morgendagens innlegg som diskuterer hvordan du bruker tillit i bodeplanlegging.

JoeTaxpayer er ikke godkjent eller tilknyttet LPL Financial. Meningene som ble uttrykt i dette materialet er kun for generell informasjon og er ikke ment å gi spesifikke råd eller anbefalinger til noen. Denne informasjonen er ikke ment å være en erstatningsspesifikert individualisert skatt, juridisk eller investeringsrådgivning. Vi foreslår at du diskuterer dine spesifikke skatteproblemer med en kvalifisert skatt eller juridisk rådgiver.