Sosial sikkerhet, Medicare reserver går tørr, men vi er ikke dømt ennå

Hvis du var optimistisk om fremtiden for Social Security og Medicare for å støtte deg i pensjon, vil du ikke være etter dette.

Den årlige Medicare trustees rapport utgitt 5. juni anslår at Medicare vil tømme alle sine reserver innen 2026, tre år tidligere enn fjorårets spådommer.

De reserver dekker Medicare Part A, programmets sykehusforsikring som utgjør 40% av sine totale utgifter.

Nå betyr dette ikke at Medicare går helt i stykker i 2026, men når reserveren er oppbrukt, må den overleve på inntektene, som bare forutses å dekke 91% av årlige kostnader.

Og prediksjonen kan ikke bli 2026; det kan komme før.

Sosial sikkerhet er ikke langt bedre. Forvaltere forutser at 2034 trygdreserver vil bli helt oppbrukt, og inntektene dekker bare 77% av ytelsene.

Men i det minste er det omtrent det samme som forvalterne forutslo i fjor.

Så hva betyr dette for deg?

Hvis du er i 20 og 30-årene, må du fokusere på pensjonsmåten din mer enn foreldrene dine og besteforeldre gjorde.

Sosial sikkerhet og Medicare kommer ikke bort, men faktum er om 20 år, disse programmene ser kanskje ikke ut som det vi er vant til, og vi må forberede oss på det.

Lyset på enden av tunnelen er at jo raskere du starter, desto mindre må du forberede deg. Så her er noen ting du kan begynne å gjøre i dag for å få en jump-start.

Betal av din gjeld

Du har ikke råd til å ha gjeld i pensjon. Jo raskere du betaler din gjeld og slutter å ta ut nye lån, jo mer kan du investere og til slutt bruke i pensjon.

Enten det går gjennom å få en jobb fra hjemmet eller reversere livsstilsinflasjonen du har lov til å krype opp, ofre mens du er ung, vil hjelpe deg eksponentielt mer enn å prøve å fange opp når du er eldre.

Max ut din HSA

Hvis du har valgt en høyverdig forsikringsplan, er du sannsynligvis kvalifisert for en helse sparekonto eller HSA. Fra 2018 er det årlige maksimale bidraget til HSA $ 3,450.

Det er flere grunner til at HSA er et kjempebra investeringsbil, men det viktigste for formålet med denne artikkelen er at bidrag, vekst og uttak fra HSA for kvalifiserte medisinske utgifter er skattefrie.

Se, når du har bidratt minst $ 2000 til din HSA, kan du velge å legge ekstra bidrag til en investeringskonto. Hvis du er sunn og ikke trenger å bruke bidragene dine, kan du la dem vokse i mange år og dra nytte av sammensatt interesse.

La oss si at du bidrar med $ 2000 i år for å få minimumsgrensen og deretter $ 3,450 til HSA hvert år de neste fem årene, hvis markedet returnerer med 6%, vil du ha over $ 20.000 på HSA-investeringskonto. Deretter bestemmer du at du vil bytte planer og slutte å bidra til det.

Hvis du lar det vokse i 30 år uten å legge noe mer til det, vil det vokse til nesten $ 115 000. Og du har bare bidratt med $ 19 250.

Det er $ 95 000 som du kan sette mot kvalifiserte medisinske utgifter, og du betaler ikke en penny av skatt på den. Det kan være mer hvis du blir sunn og maks ut flere år.

Og i motsetning til en pensjonskonto krever en HSA ikke at du venter til 60-årene din trekker seg fra den. Den er tilgjengelig for kvalifiserte medisinske utgifter fra det andre du begynner å bidra med, noe som gjør HSA til et godt supplement for å fylle inn gapet i Medicare-fordelene.

Øk din pensjonskonto Bidrag

Spørsmålet er ikke "Skal jeg ha 401 (k) eller en IRA?" Det er "Hvorfor har du ikke begge allerede ?!"

Hvis du har en 401 (k) tilgjengelig for deg gjennom en arbeidsgiver, bør du bidra til det i det minste opp til kampen.

Når du har gjort det, eller hvis du ikke har en tilgjengelig for deg, bør du maksimere din IRA.

MAX IT OUT HVER ÅR.

Fordi du aldri får de årene tilbake. Fra 2018 er det kun $ 5 500 i året, noe som burde være lett å gjøre når du ikke har noen gjeldsbetalinger. * blink, blink, bløt, knip *

Hvis du ikke kan maksimere det nå, begynn med det du kan og øke med 1% hver måned. Du trenger veksten av pensjonskontoene dine for å supplere de sosiale trygghetsfordelene du sannsynligvis vil savne.

Jen Smith er en stabskribent hos The Penny Hoarder og gir penger sparing og gjeld utbetaling tips på Instagram på @ saving_spunk.